Hur man använder en inkomsträkning för en trendanalys

Resultaträkningen är väsentlig bland de stora boksluten genom att det lyser hur väl företaget utförde för att tjäna vinst. Som sådan använder man resultaträkningen för att upptäcka trender som indikerar riktningen för framtida vinster är en bra övning. En investerare eller finansanalytiker ska analysera resultaträkningar för trender för att avgöra huruvida företaget är en bra investering. En småföretagare kan använda trender som identifieras i en granskning av eget företags resultaträkningar för att göra bättre ledningsbeslut.

Resultaträkning

Resultaträkningen belyser bolagets lönsamhet över en period genom att dra av alla intäkter från rörelseresultatet. Nettoinkomst, benämnd "bottenlinjen", får stor uppmärksamhet, men det är bara att titta på nettoinkomst isolerat, vilket kan ge en felaktig läsning om hur bra ett företag verkligen utför. Det är god praxis att analysera olika poster i resultaträkningen för att göra det möjligt för företaget att uppnå sin nettoresultat för perioden. En engångsminskning av driftskostnader förbättrar till exempel bottenlinjen, men det betyder inte att företaget kan fortsätta sänka sina rörelsekostnader framöver.

Trendanalys och tillväxt

Att jämföra resultaträkningar på årsbasis är en del av trendanalysen. Men det är bara att notera att försäljningen är högre med 1 miljon dollar i år, är inte tillräckligt när man identifierar trender. I stället spåra försäljningsökningen under de senaste åren för att identifiera en trend. Beräkna procentuell förändring genom att dela årets försäljning med förra årets försäljning och subtrahera 1. Om försäljningen i år var 127 miljoner dollar och förra årets försäljning var 114 miljoner dollar var försäljningsökningen 11, 4 procent. Upprepa för andra år och kartlägg resultaten för att visualisera trenden. Använd samma formel för att beräkna procentuell förändring för andra resultaträkningsposter.

Nyckeltal

Nettoekvoter identifierar relationer mellan variabler, till exempel driftskostnader till försäljning. Lönsamhetsprocenten omfattar bruttovinstmarginalen, beräknad som bruttoresultat dividerat med försäljningen. Bruttoresultatet är försäljningen minus kostnaden för sålda varor. Ett annat gemensamt förhållande är vinstmarginalen eller nettoresultat dividerat med försäljningen. Du kan spåra lönsamhetsförhållandena över tid från resultaträkningen för att se ut tendenser och för att göra framtida förutsägelser om hur du förväntar dig att dessa kvoter kommer att röra sig i framtiden. Gemensamma storlekar använder en baslinjevariabel, till exempel försäljning, ställa in baslinjen till 100 procent och jämföra andra variabler, som till exempel försäljningspriset till baslinjen. Detta bidrar till att upprätta förhållandet mellan resultaträkningsposter som en procentandel av försäljningen och jämföra över olika perioder för att identifiera trender.

Insikt

För en företagare med småföretag använder man resultaträkningen för att se ut tendenser, men är bara en del av förvaltningen. Att driva ett företag innebär också planering för dagar, månader och år framåt. Tio procent försäljningstillväxt förra månaden överskrider inte nödvändigtvis 10 procent denna månad. Här kommer andra kvalificerade faktorer till spel. Att anställa tre nya säljare kan till exempel leda till att du ökar din försäljningsprognos. Dessutom är det inte nödvändigtvis en korrekt bild av resultaträkningen att bara se trender baserat på tillväxt och kvoter. Du måste ta hänsyn till andra faktorer som den totala ekonomin, affärsklimatet och konsumenternas efterfrågan.