Vad är en ESOP-plan?

En personalplan för aktieägare (ESOP) är en pensionsplan som gör att anställda kan äga en del av verksamheten som de arbetar för. Bolaget bidrar kontant eller aktier av aktier till en förvaltningsfond som håller anställda aktier. I de flesta fall ges anställda aktier när de uppfyller företagsplanens kvalifikationer. ESOP liknar en vinstdelning, förutom att aktierna hålls tills arbetstagaren går i pension. Anställda är delägare i bolaget med rätt att rösta sina aktier och säga sig i stora beslut av bolaget. Enligt National Center for Employee Ownership, i offentligt ägda företag, röstade anställda sina aktier på alla frågor, medan privata företag måste tillåta anställda att rösta om viktiga beslut, till exempel omlokalisering eller stängning av anläggningar.

Funktion av en ESOP

ESOPs belönar och motiverar anställda samtidigt som det ger möjlighet för en ägare att ta ut pengar ur verksamheten eller samla in pengar för inköp av utrustning. Bolaget sätter upp en förvaltningsfond för att hålla aktierna i lager. Företaget kan bidra med pengar eller aktier direkt, eller ESOP kan låna pengar för att köpa aktier från ägaren. Bolaget gör sedan avdragsgilla bidrag till ESOP, som återbetalar lånet.

Med en ESOP kan en pensionär ta ut pengar för att finansiera pensionen samtidigt som man överlåter äganderätten och kontrollen av verksamheten till de anställda. Vissa ägare bidrar med aktier till en ESOP för att tillhandahålla pensionsförmåner för anställda. Sällan hämtar en ESOP pengar för att rädda ett misslyckande företag genom en anställd buyout.

Skattefördelar

ESOP-bidrag är avdragsgilla och personalägda företag får betydande skatteförmåner. Utdelade utdelningar på aktie som innehas av en ESOP är avdragsgilla. Medarbetare får utdelning direkt eller som betalningar till ESOP.

Anställda och företagets förmåner när utdelningar avlönar lån som används för att köpa aktier eller anställda frivilligt återinvesterar utdelningar i bolagslager. Avgångsägare kan sälja aktier till en ESOP utan att uppnå en beskattningsbar vinst, så länge som ESOP innehar minst 30 procent av bolaget efter köpet och ägaren reinvesterar pengarna enligt reglerna. Ägare kan dra ut pengar från företaget och rulla in i ett annat pensionskonto, skjuta upp skatterna på intäkterna, enligt ESOP-föreningen.

Medarbetarfördelar

ESOPs använder en rättvis formel för att bestämma omfattningen av en medarbetares ägande. Anställda är berättigade att delta när de fyller 21 år och uppfyller minsta anställningsvillkor i planen. Ju längre medarbetaren stannar hos företaget, ju fler aktier de tjänar.

När en anställd går i pension eller avslutar, tar han emot sina aktier. Bolaget köper dessa aktier tillbaka till fullt marknadsvärde, vilket ger anställda pension, samtidigt som man behåller anställdas äganderätt till företaget.

nackdelar

ESOPs är dyra att installera och inte praktiskt för småföretag. När ett företag växer och nya anställda anställs blir utspädningen av befintliga anställda utspädd.

Företaget måste ha tillräckligt med kontanter för att köpa tillbaka avlagringar eller avgående anställda. Detta kan vara ett problem om många äldre anställda lämnar samtidigt eller om företaget inte har tillräckligt med reserver för att täcka kostnaderna för aktien.

ESOPs är fördelaktiga för anställda när företaget är lönsamt och börsvärdena stiger. När ett företag gör dåligt är anställda utsatta för risken att förlora sina jobb och pensionsfonder samtidigt. Tidpunkten för en anställdspension kan ha stor inverkan på de fördelar de får.

ESOPs kontra aktieoptionsplaner

ESOPs är inte desamma som aktieoptionsplaner. Med en ESOP får stammen vanligtvis anställda och hålls i förtroende. Optionsoptionsplaner gör det möjligt för anställda att köpa aktier till ett förutbestämt pris under optionsperioden. Anställda får fullständig kontroll över aktier som köpts med aktieoptioner. Dessa aktier ägs individuellt och kan säljas när som helst. Lager i en ESOP hålls förtroende för arbetstagaren och utbetalas när arbetstagaren lämnar företaget.