Hur man skriver ett företags detaljerade finansiella analys

Att skriva ett företags detaljerade finansiella analys kan vara nödvändigt för att avgöra huruvida man ska investera i företaget. Det finns ingen specifik metod för att göra det och presentationsstilar varierar, men viktiga komponenter bör ingå i någon finansiell analys. Endast efter noggrann granskning av alla komponenter kan en slutsats dras om företagets ekonomiska hälsa.

Bokslut

Det första steget att förbereda en ekonomisk analys av ett företag är att få minst tre års värde av bokslut, men fem års värde är idealiskt. Bokslutet kan enkelt erhållas från företagets årsredovisning eller SEC-arkivering via EDGAR-databasen (se Resources). Beroende på företagets storlek kan en rad finansiella rapporter vara tillgängliga. Samtliga företag ska ha en balansräkning och resultaträkning. Större företag kan emellertid också ha ett kassaflödesanalys samt en aktieägares eget kapitalberättelse för granskning. Hämta alla uttalanden, om möjligt. Granska alla uttalanden och leta efter stora förändringar, rörelser eller oegentligheter. Läs bifogade anteckningar, om de är tillgängliga, för förklaringar.

Balansräkning och resultaträkning

Som namnet antyder visar balansräkningen balansen mellan bolagets tillgångar, skulder och eget kapital. När du förbereder en finansiell analys, var särskilt uppmärksam på eventuella väsentliga förändringar i balansen. Till exempel minskade företagets skuldprocent ökning märkbart eller tillgångar nyligen? Resultaträkningen är i grunden bolagets resultaträkning. Ett företag som fungerar bra och är ekonomiskt sett borde uppvisa en konsekvent uppåtgående trend i resultaträkningen.

Aktieägarens eget kapital och kassaflödesanalyser

I aktieägarens eget kapital redovisas hur många aktier i bolaget som är utestående och huruvida företaget har emitterat nya aktier eller nyligen köpt aktier. Aktivitet som återspeglas i aktieägarens eget kapitalberättelse kan ge insikt i bolagets framtida planer. Kassaflödesanalysen liknar resultaträkningen; Kassaflödesanalysen är dock ett mer exakt mått på hur mycket pengar företaget verkligen har till hands, där det har spenderat pengar och hur det har tjänat pengar.

Förhållanden, lager och tävling

Många nyckeltal kan beräknas med de uppgifter som erhållits från de olika rapporterna. Dessa inkluderar likviditetsförhållandet eller växelkvoten. Var och en kan ge ytterligare insikt i företagets ekonomiska hälsa. Aktuella fluktuationer, liksom utdelningsutbetalningar, kan också indikera en stadig eller oregelbunden tillväxt samt närvaron eller avsaknaden av sund långsiktig planering. Slutligen överväga företagets tävling. Att förstå hur mycket konkurrens ett företag har och hur väl konkurrenterna utför kan spela en viktig roll för att förbereda en företagsfinansiell analys.