Hur man använder en 401k för att finansiera ett företag

Medan det inte är vanligt är det möjligt att använda 401k tillgångar för att finansiera ett privat företag. Sättet du investerar beror på huruvida verksamheten är personligt ägd och drivs eller ett företag som du köper privata aktier i. Internal Revenue Service (IRS) möjliggör innehav av private equity i pensionstillgångar med en uppsättning bestämmelser som uppfyller "ingen omedelbar vinst "testet. Om företaget inte ägs personligen är detta mindre av ett problem än om det är ett personligt företag.

1.

Hyra en CPA bekant med självreglerade individuella pensionskonton (IRA), företagsägare pensionssparande konton och 401k lån. Den här personen måste vara välbekant i ERISA-sektionen 408 (e) som möjliggör överlåtelse av aktieägande i pensionsplaner. Bestäm vilken av de tre alternativ som passar bäst för dina behov.

2.

Kontakta din 401k planadministratör och få pappersarbetet för ett lån om du inte planerar att lämna ditt jobb och inte kan rulla en del av din 401k ut medan du är anställd. Lån på 50 procent av din balanserade balans upp till $ 50 000 är tillåtna av någon anledning. Du måste vara anställd hos företaget medan du återbetalar lånet inom fem år.

3.

Rulla över 401k till ett av två alternativ: En självstyrd IRA, ibland kallad en "checkbook IRA" som tillåter kapitalandelar eller ett företagsägare pensionssparande konto. Din CPA kommer att kunna vägleda dig till en lämplig förvaring för antingen om han inte kan fungera som förvaringsinstitut vissa CPA-företag som Texas-baserade, DRDA LLC specialiserar sig senare.

4.

Finansiera det privata företaget med pensionsfonderna, se till att förvaringen registrerar transaktionen som investeringsköp och inte en distribution. Om du får aktier i eget kapital, se till att namn på aktiecertifikatet har förvaringsinstitutets uppgifter.

5.

Ge aktiecertifikat till IRA-förvaringsinstitutet eller håll dem i förvaring. Vid likvidation av eget kapital kommer pengarna att returneras till IRA inget annat än om du likviderar ett börsnoterat börs.

Varning

• Underlåtenhet att följa IRS-reglerna för lån, överlåtelser eller köp av privata aktier kan leda till fördelning av pensionsmedel. Utdelningar är skatter och kan straffas om du är yngre än åldern 59 1/2.